Hur fungerar ränta på ränta?
Ränta på ränta betyder att avkastningen du får läggs till ditt kapital och själv börjar ge avkastning. Därför växer ett sparande långsamt i början och allt snabbare ju längre tiden går.
Vad betyder ränta på ränta?
Om du sätter in 10 000 kr och får 5 % i avkastning har du 10 500 kr efter ett år. Nästa år räknas 5 % på 10 500 kr i stället för 10 000 kr. De extra 25 kronorna är ränta på den ränta du redan fått.
Samma princip gäller för fonder och aktier där avkastningen återinvesteras, även om avkastningen där varierar från år till år.
Formel för ränta på ränta
Slutvärde = startbelopp × (1 + r)ⁿ
r är den årliga räntan eller avkastningen i decimalform (5 % = 0,05) och n är antal år. Sparar du dessutom ett belopp varje månad räknas varje insättning upp på samma sätt, men under kortare tid.
Exempel
- Startbelopp: 20 000 kr, antagen avkastning 6 % per år, ingen månadsinsättning.
- Efter 10 år: 20 000 × 1,06¹⁰ ≈ 35 817 kr.
- Efter 20 år: 20 000 × 1,06²⁰ ≈ 64 143 kr.
- Efter 30 år: 20 000 × 1,06³⁰ ≈ 114 870 kr.
Lägg märke till att ökningen mellan år 20 och 30 är större än hela ökningen under de första 20 åren. Det är effekten av ränta på ränta.
Vad påverkar resultatet?
- Tid – ju längre pengarna får växa, desto större blir effekten.
- Avkastning – en högre procentsats ger snabbare tillväxt men innebär ofta högre risk.
- Avgifter – en årlig avgift minskar avkastningen varje år och påverkar slutresultatet mer än man tror.
- Regelbundna insättningar – ett månadssparande ger mer kapital som kan växa.
Viktigt att tänka på
Beräkningar med ränta på ränta förutsätter en jämn avkastning varje år. I verkligheten går marknaden upp och ner och historisk avkastning är ingen garanti för framtiden. Se resultatet som en uppskattning.
Vanliga frågor
Vilken avkastning ska jag räkna med?
Det går inte att veta i förväg. Testa gärna flera olika nivåer för att se hur känsligt resultatet är.
Är ränta på ränta samma sak som effektiv ränta?
Nej. Effektiv ränta används för lån och visar den totala kostnaden inklusive avgifter. Ränta på ränta beskriver hur kapital växer över tid.
Ingår skatt i beräkningen?
Nej. Skatt, till exempel på ett investeringssparkonto, påverkar det verkliga utfallet men ingår inte i en enkel ränta-på-ränta-beräkning.